AEX current Potentiële lagere top voor AEX & kansen bij Tesla?

In de wekelijks terugkerende technische analyse bespreken we de AEX index op basis van de grafiek. Daaronder bespreken we altijd één los aandeel of een losse index op basis van technische analyse.

Meer informatie over de werking van technische analyse leest u in het LYNX Kennisportaal.

Korte termijn technische analyse AEX index (EOE)

In de technische analyse van vorige week stonden we stil bij signalen van topvorming bij de AEX. Het werd een slechte beursweek, waarbij de Nederlandse beurs ongeveer 4% verloor. Daarbij zijn nieuwe technische verzwakkingen ontstaan, waardoor de komende periode rekening moet worden gehouden met aanhoudende verkoopdruk.

Op donderdag eindigde de AEX 2,5% lager, mede door de zwakke resultaten en de ongekende koersval van het aandeel Adyen. Daarbij zakte de AEX onder de eerdergenoemde steun op 747,6 punten, de bodems van juni en juli. Hiermee is het patroon van hogere toppen en bodems definitief geschonden. De grafiek van de AEX begint nu contouren te vertonen van een dalende trend, waarbij lagere bodems en lagere toppen worden gevormd. Ook zakte de index onder het 200-daags voortschrijdende gemiddelde, wat de technische verzwakking bevestigt.

De technische verzwakkingen hebben ruimte vrijgemaakt voor een daling richting de steun op 710,9 punten (bodem 21 maart). Maar beleggers moeten tussentijds rekening houden met oplevingen. Een scenario waarbij de index de voormalige bodems op 747,6 punten en de EMA200 terug test is goed mogelijk. Daar moeten beleggers dan weer rekening houden met de vorming van een nieuwe lagere top.

Een eventuele terugkeer en slot boven de 747,6 punten moet met argusogen bekeken worden. De AEX heeft namelijk ook de stijgende trendlijn (oranje) gebroken, waardoor een eventuele pullback naar deze lijn ook mogelijk blijft. We kunnen pas weer positief worden over de grafiek van de AEX als er hogere bodems worden gevormd en de index boven de 200EMA en de 55EMA terugkeert.

Technische analyse aandeel Adyen (ADYEN)

Het aandeel Adyen is vorige week keihard afgestraft. Na de publicatie van de cijfers ging de koers met bijna 40% onderuit. Op vrijdag eindigde de koers weer 3% lager en vandaag gaat er nog eens 5% af. Speculanten vragen zich uiteraard af waar de bodem ligt en of een opleving aanstaande is. Vanaf maart 2020 is de koers ontzettend hard opgelopen en het volgende steunniveau ligt dan ook pas rond € 683, waar Adyen in maart 2020 steun vond.

De RSI-indicator laat met een stand van ongeveer 13 in ieder geval zien dat er sprake is van een behoorlijke oversold-conditie. Het probleem is echter dat dit niet direct een blind koopmoment oplevert. Een terugkeer van de RSI boven de 20 kan wel meer bevestiging geven van een tijdelijke bodem. Men kan ook letten op signalen van candlestick-patronen.

Als er signalen zijn geweest van bodemvorming dan zien we vervolgens wel redelijk veel ruimte voor herstel. Het is goed mogelijk dat Adyen de bodem van 13 juni gaat opzoeken rond € 1148. Iets hoger richting de bodems tussen € 1200 a € 1250 is ook mogelijk. Vervolgens zal hier veel verkoopdruk plaatsvinden. Beleggers moeten in deze zones dan ook rekening houden met de vorming van een lagere top.

In de wekelijks terugkerende technische analyse bespreken we de AEX index op basis van de grafiek. Daaronder bespreken we altijd één los aandeel of een losse index op basis van technische analyse.

Meer informatie over de werking van technische analyse leest u in het LYNX Kennisportaal.

Korte termijn technische analyse AEX index (EOE)

Zoals vorige week besproken is de technische conditie van de AEX index licht verzwakt. Dit gebeurde nadat de Nederlandse beurs weer terugviel onder de eerder doorbroken weerstand rond 777,6 punten (top 16 februari). Afgelopen donderdag probeerde de index weer tevergeefs terug te keren boven dit niveau. Op vrijdag ging de beurs fors onderuit en nu lijkt de AEX dus een lagere top achter te laten op de grafiek.

Vorige week noemden we ook het steunniveau rond 768 (bodem 21 juli). Deze steun werd al een aantal keer getest, maar vrijdag kregen we ook echt een slot te zien onder dit niveau. Ook is de AEX onder het 55-daags gemiddelde gezakt dat langzaam begint te draaien. Daarmee lijkt de AEX verder te verzwakken en is er ruimte vrijgekomen voor een verdere daling richting de steun op 747,6 punten (bodem 7 juli). Rond dit niveau ligt bovendien het nog altijd stijgende 200-daags voortschrijdende gemiddelde. Daar zien we goede kansen voor een opleving, maar een eventueel slot hieronder kan negatieve gevolgen hebben voor het technische beeld voor de komende maanden. Onder de 748 kan namelijk een grotere correctie in gang worden gezet richting 711 punten (bodem maart).

Een doorbraak boven de top van vorige week donderdag op 780,66 is noodzakelijk voor een nieuwe technische verbetering. Dan kan de AEX weer richting 795 en 810 punten bewegen.

Technische analyse Henry Hub Natural Gas (NG)

Na de torenhoge gasprijzen van vorig jaar zijn de gas-futures hard gedaald. De Henry Hub Natural gas future (NG) is met ruim 85% gecorrigeerd, maar inmiddels lijkt de koers te bodemen. Al enkele maanden zien we een zijwaarts koersverloop op de grafiek. Er ligt duidelijk weerstand rond de $ 3 en aan de onderkant steun rond $ 2.

In de afgelopen weken werd er een hogere bodem gevormd rond de $ 2,51. Dit geeft aan dat beleggers weer bereid zijn om op hogere niveaus in te stappen. Een eventuele doorbraak boven de weerstand op $ 3 zal ruimte vrijmaken voor een stijging richting de top van 3 maart op $ 3,77. Iets boven de $ 4 ligt bovendien het dalende 200-daags gemiddelde dat eveneens voor weerstand kan zorgen. Mocht de gasprijs hier gemakkelijk bovenklimmen dan zien we ruimte richting de $ 5 waar een oude steun uit 2021 te vinden is.

Hoe kunt u handelen in gas?

In de Verenigde Staten geldt de Henry Hub Natural Gas (NG) future als de belangrijkste benchmark voor de Amerikaanse gasprijs. Henry Hub is een aardgaspijpleiding in Erath, Louisiana, die dient als officiële leveringslocatie voor termijncontracten (futures) op de New York Mercantile Exchange (NYMEX). De hub is eigendom van Sabine Pipe Line LLC en heeft toegang tot veel van de belangrijkste gasmarkten in de Verenigde Staten.

De NG future kent een hefboom van 10.000 en dat betekent dat u op de huidige prijs van $ 2,80 een positie van $ 28.000 aangaat. De marginvereiste hiervoor ligt momenteel op circa $ 6400. U kunt zowel long als short gaan in deze future. Tevens zijn er opties beschikbaar op deze future.

E-mini Natural Gas future (QG)

Handelaren kunnen ook gebruik maken van een future met een iets kleinere hefboom. De hefboom van de mini gas future bedraagt 2500 en zorgt op de huidige prijs van circa $ 2,80 dus voor een positie van $ 7.000. De marginvereiste voor de mini future ligt momenteel op circa $ 1600.

In de wekelijks terugkerende technische analyse bespreken we de AEX index op basis van de grafiek. Daaronder bespreken we altijd één los aandeel of een losse index op basis van technische analyse.

Meer informatie over de werking van technische analyse leest u in het LYNX Kennisportaal.

Korte termijn technische analyse AEX index (EOE)

Vorige week hebben we op deze plek de ascending triangle besproken. Dit positieve koerspatroon is echter teniet gedaan. De terugval onder de eerder doorbroken weerstand rond 777 punten duidt op een failure, ofwel een valse uitbraak. Nu de voormalige weerstand de koers niet kon opvangen is een eerste verzwakking opgetreden. Momenteel vindt de AEX index steun rond het 55-daags gemiddelde.

Vorige week schreven we het volgende “Enkel bij een slotstand onder de laatste bodem op 768 (bodem 21 juli) zal het positieve technische plaatje teniet worden gedaan. Dan komt er ruimte vrij voor een daling richting de steun op 748 of lager.”

Dit steunniveau werd vorige week al tweemaal getest, maar niet doorbroken op basis van een dagslot. Een eventueel slot hieronder zal ruimte vrijmaken voor een diepere correctie. Het volgende steunniveau ligt dan rond 748 punten, waar we ook het 200-daags voortschrijdende gemiddelde vinden. Rond dat niveau ontstaan goede kansen voor een opleving. Maar een eventueel slot hieronder kan negatieve gevolgen hebben voor het technische beeld voor de maanden daarna.

Bij een nieuwe doorbraak boven de 777 punten klaart het technisch beeld iets op. Maar ook dan moeten we alert blijven op de vormen van een lagere top. Boven de 795 punten kan de AEX zijn weg omhoog vervolgen richting de toppen rond 810 en hoger.

Technische analyse Disney (DIS)

Het aandeel Disney lag het afgelopen jaar zwaar onder druk. Enorme investeringen in Disney+ hebben de winst onder druk gezet. Ook onenigheid tussen Disney en de staat Florida dragen bij aan het negatieve sentiment rondom het bedrijf. Inmiddels is de koers aangekomen bij de bodem van eind 2022. Het aandeel Disney probeert nu een dubbele bodem te vormen rond de $ 85. Ook in de jaren 2015-2016 en 2020 werden al eens belangrijke bodems gevormd rond dit niveau.

Op heel korte termijn hebben we met blauwe lijnen een falling wedge patroon ingetekend. Een eventuele uitbraak boven de laatste top op $ 89,73 activeert het patroon en maakt ruimte vrij voor een groter herstel. In eerste instantie denken we aan een aanval op het 200-daags gemiddelde rond $ 97. Mocht het aandeel Disney later ook boven de weerstand op $ 103,91 weten te breken, dan komt er ruimte vrij voor een duurzaam herstel richting $ 126 en hoger.

Bij een doorbraak onder de bodem op $ 85 kan de dalende trend worden hervat. Dan moeten beleggers rekening houden met koersen van $ 80 of lager.

In de wekelijks terugkerende technische analyse bespreken we de AEX index op basis van de grafiek. Daaronder bespreken we altijd één los aandeel of een losse index op basis van technische analyse.

Meer informatie over de werking van technische analyse leest u in het LYNX Kennisportaal.

Korte termijn technische analyse AEX index (EOE)

Beleggers in Europa reageerden verrassend positief op de laatste renteverhoging door de ECB. De inflatie koelt verder af en de bedrijfsresultaten blijven robuust. Dit zorgt voor enthousiasme onder beleggers en een technische uitbraak op de Nederlandse beurs.

Gedurende de afgelopen maanden hebben we het veelvuldig gehad over de weerstand rond 777,5 punten. Op 16 februari vormde de AEX-index hier een top, waar de beurs vervolgens veel moeite mee had. In juli zijn meerdere uitbraakpogingen mislukt, maar ondertussen bleven beleggers elke terugval weer opkopen. Een dubbele bodem werd gevormd rond de 748 punten en bovendien bleef de AEX ruimschoots boven het 200-daags voortschrijdende gemiddelde (rode lijn). Het korte 55-daags gemiddelde (blauwe lijn) werd wel meermaals doorbroken, maar bleef opwaarts wijzen.

De koersbewegingen van de afgelopen maanden vertoonden vervolgens de karakteristieken van een ascending triangle (oplopende driehoek). Dit koerspatroon hebben we met gele lijnen ingetekend. De uitbraak van vorige week boven de 777,5 punten heeft het patroon geactiveerd. Hiermee is ruimte vrijgekomen voor een stijging van ongeveer 67 punten. Dit is ongeveer de afstand tussen het dieptepunt van maart en de bovenkant van het patroon. Daarmee ligt er op lange termijn ruimte voor een stijging richting 845 punten. Daartussen zien we uiteraard weerstandsniveaus rond de 810 punten (toppen 2021/2022) en de all-time high op 829,66 punten.

Op korte termijn kan er eventueel een pullback (terugval) optreden. Dan is het van belang dat de AEX een hogere bodem vormt boven het voormalige weerstandsniveau rond 777,5 punten. Een hogere bodem zal het patroon bevestigen en vervolgens kan de stijgende trend worden voortgezet. Enkel bij een slotstand onder de laatste bodem op 768 (bodem 21 juli) zal het positieve technische plaatje teniet worden gedaan. Dan komt er ruimte vrij voor een daling richting de steun op 748 of lager.

Technische analyse aandeel S&P 500 index (SPX)

In de Verenigde Staten zijn de aandelenbeurzen de afgelopen weken sterk opgelopen. Op de grafiek van de S&P 500 zien we een steile stijgende trend. Inmiddels is de beurs aangekomen bij de toppen van februari/maart 2022. Afgelopen donderdag werd bovendien een enorme bearish engulfing candle gevormd.

Een bearish engulfing patroon is een technisch grafiekpatroon dat doorgaans voorafgaat aan dalende koersen. Het patroon bestaat uit een opwaartse groene candle gevolgd door een grote neerwaartse rode, die de kleinere opwaartse candle overschaduwt. Het patroon laat als het ware zien dat verkopers de kopers hebben ingehaald en de koers agressiever omlaag duwen dan de kopers omhoog konden duwen.

Rond de 4.528 punten ligt een duidelijk korte termijn steunniveau. Na een doorbraak hieronder wordt het bearish engulfing patroon geactiveerd en start de correctie. Een daling richting de onderkant van het stijgende trendkanaal wordt dan in gang gezet. Maar het eerste horizontale steunniveau zien we pas rond 4.385. Het belangrijkste steunniveau ligt rond 4.328 punten, waar de S&P 500 eerder een belangrijke top en bodem vormde.

In de wekelijks terugkerende technische analyse bespreken we de AEX index op basis van de grafiek. Daaronder bespreken we altijd één los aandeel of een losse index op basis van technische analyse.

Meer informatie over de werking van technische analyse leest u in het LYNX Kennisportaal.

Korte termijn technische analyse AEX index (EOE)

Het kwartaalcijferseizoen is weer van start gegaan. Grote namen als Tesla en Netflix stelden teleur en luidde voorzichtig een (tijdelijke) top in op de Amerikaanse beurzen. In Nederland behoedde zwaargewicht ASML de AEX-index van een uitbraak. Sinds de technische analyse van vorige week is er dan ook niet bijster veel veranderd voor de AEX.

Op middellange termijn hebben we de afgelopen maanden steeds hogere bodems gezien. Onder deze bodems hebben we een trendlijn getrokken die de bodems verbind. Deze trendlijn is samen met het 200-daags voortschrijdende gemiddelde belangrijk om de komende periode in de gaten te houden. Een doorbraak hieronder kan een grotere en langdurige correctie inluiden.

Vorige week wezen we al op de RSI-indicator die negatieve divergentie liet zien. Doorgaans duidt dit op afnemende kracht van de opwaartse beweging. Afgelopen week zagen we dan ook duidelijk een stabilisatie, maar nog geen grote neerwaartse beweging.

Zoals inmiddels bekend ligt een zwaar weerstandsniveau rond de 777,5 punten (top 16 februari). Een doorbraak hierboven maakt ruimte vrij voor een stijging richting 810 punten en hoger. Aan de onderkant zien we steun rond de 748 punten. Bij een doorbraak hieronder zal de stijgende trendlijn eveneens worden doorbroken. Een daling onder de genoemde steunniveaus maakt ruimte vrij voor een neerwaartse trend richting het volgende steunniveau op 711 punten.

Technische analyse aandeel CM.com (CMCOM)

Op dinsdag 25 juli komt ticketbedrijf CM.com met de resultaten over het 2e kwartaal naar buiten. In aanloop naar de cijfers staat het aandeel bijna 5% hoger. Op de grafiek lijkt de afgelopen maanden bovendien een bodemformatie te zijn ontwikkeld.

We zien een technisch hoofd&schouder patroon, dat zich kenmerkt door twee schouders op gelijke hoogte, een hoofd en een neklijn. Het hoofd is het dieptepunt op € 7,71 en de neklijn (weerstand) ligt rond € 10,15/ € 10,40. Na een doorbraak boven de weerstand wordt het koerspatroon geactiveerd. Het koersdoel kan worden berekend door de afstand van het hoofd tot aan de neklijn te berekenen en vervolgens op te tellen bij het uitbraakpunt. Als koersdoel komt daar minimaal € 12,50 uitrollen. Maar een stijging richting de toppen van vorig jaar tussen € 13,50 en € 14,50 is ook goed mogelijk.

Rond de € 10,73 ligt wel het dalende 200-daags voortschrijdende gemiddelde. Dit kan mogelijk voor verkoopdruk zorgen, maar een uitbraak hierboven geeft een mooie bevestiging voor een lange termijn bodem. Een doorbraak onder € 8,93 (bodem 26 juni) zorgt voor een verslechtering van het technische beeld.